<<股票大師的投資之道>>人物經(jīng)典

　　股票神仙

　　人的想像力貧弱，任何事都需要靠經(jīng)驗(yàn)。作為投資股票的小說作家，如果要寫出具有說服力的文章，自己必須真正去做。邱永漢始終都以自己的嚴(yán)謹(jǐn)和務(wù)實(shí)去做每一件事，他并不像其他作家那樣缺乏社會(huì)常識(shí)和經(jīng)濟(jì)觀念，而是用經(jīng)濟(jì)理論為指導(dǎo)，以敏銳的眼光來觀察世界。其中廣泛參與企業(yè)活動(dòng)，多方了解市場(chǎng)信息從而整體把握社會(huì)經(jīng)濟(jì)走勢(shì)是其成功的一大特色。在正式投入股票市場(chǎng)以前，他用了三個(gè)月時(shí)間耐心精讀了《日本經(jīng)濟(jì)新聞》經(jīng)濟(jì)版，閱讀重點(diǎn)放在經(jīng)濟(jì)行情報(bào)道旁邊由銀行調(diào)查部經(jīng)理、保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)部經(jīng)理、中小證券公司總經(jīng)理等所撰寫的方塊文章，以期對(duì)股票市場(chǎng)運(yùn)作規(guī)律有所感悟。其次，他利用《金錢讀本》連載的成功影響，多次訪問證券公司有分量的評(píng)論家聽取意見，感觸最深的是N'HK邀請(qǐng)他參與《一手拿著麥克風(fēng)》的節(jié)目。節(jié)目形式是拿著麥克風(fēng)到兜盯（東京證券公司云集的街道）去采訪，他選擇了代表大證券公司的日興證券評(píng)論家三田利治氏，在小公司中最出風(fēng)頭的立花證券石井獨(dú)眼流氏，以及風(fēng)格樸素而很有個(gè)性的丸三證券長(zhǎng)尾貫一氏三人，分別集合了不同的人對(duì)同一事物的木同看法，這在很大程度上開闊了視野，吸取了精華而逐漸形成邱永漢自己的主張。最后他又到大藏省財(cái)務(wù)審議官，后來擔(dān)任主計(jì)局長(zhǎng)、交易所理事長(zhǎng)要職的谷村裕氏的辦公室，聽取證券監(jiān)督機(jī)關(guān)負(fù)責(zé)人的意見，從而對(duì)全國(guó)的證券市場(chǎng)營(yíng)運(yùn)狀況有了一個(gè)充分的了解。
　　了解信息、獲取信息、利用信息，邱永漢通過對(duì)股票市場(chǎng)長(zhǎng)期的觀察與思考，漸漸弄清了一個(gè)事實(shí)，那就是外行人比有經(jīng)驗(yàn)的人有利，專家未必賺錢。股票市場(chǎng)是一個(gè)動(dòng)態(tài)市場(chǎng)，受制于一系列復(fù)雜因素的影響，書本上講授的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，大多是成堆的經(jīng)濟(jì)術(shù)語，只是為了方便說明復(fù)雜變動(dòng)的經(jīng)濟(jì)變化而已，不能完全說明其現(xiàn)象，更不能預(yù)測(cè)未來變化趨勢(shì)。他在東京大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)部上學(xué)時(shí)，從未聽說哪位老師因投資股票而賺錢。況且所謂專家，是指長(zhǎng)期從事一件工作，比較有經(jīng)驗(yàn)和有豐富知識(shí)的人，正如人體的疾病，在大約相同的條件下出現(xiàn)大約相同的病況時(shí)，確實(shí)是經(jīng)驗(yàn)豐富占優(yōu)勢(shì)，但行情的預(yù)測(cè)和市場(chǎng)的看法瞬息萬變，條件一次次都不同時(shí)，過去的經(jīng)驗(yàn)往往會(huì)導(dǎo)致錯(cuò)誤的判斷。奉行外行主義，勿遵循社會(huì)的常識(shí)原則在邱永漢的經(jīng)濟(jì)思想中占了很大地位。
　　在經(jīng)濟(jì)高度成長(zhǎng)以前，日本居主流地位的企業(yè)是紡織及相關(guān)的工業(yè)，海運(yùn)與煤炭次之，而汽車、家庭電器等產(chǎn)業(yè)則剛剛起步，至于半導(dǎo)體或操作主機(jī)尚被認(rèn)為是其他先進(jìn)國(guó)家的工業(yè)。購(gòu)買股票時(shí)，社會(huì)上都傾向于目前有實(shí)力或具有歷史的公司，如日清紡織。東洋組織、鐘紡等股居多。這樣選股風(fēng)險(xiǎn)雖然不大，也不會(huì)很賺錢，但比較穩(wěn)妥，因此受到股評(píng)家的一致推薦，證券公司也配合這種步調(diào)，股票投資雜志更是只報(bào)道從戰(zhàn)前就已有名氣的行業(yè)。然而邱永漢第一次接觸股票市場(chǎng)時(shí)，直覺上就感到“不聽信社會(huì)的常識(shí)極為重要”。因?yàn)槌ＷR(shí)是指根據(jù)過去的經(jīng)驗(yàn)在腦海中已經(jīng)形成的想法，這些想法在當(dāng)時(shí)或許是正確的，卻不能適應(yīng)未來的情況變化。倘若維持常識(shí)不變，人的思維僵化，反而成為事物進(jìn)化、發(fā)展的包袱。根據(jù)觀察，邱永漢驚奇地發(fā)現(xiàn)日本的產(chǎn)業(yè)界正出現(xiàn)結(jié)構(gòu)上的變化，比起紡織、海運(yùn)業(yè)，家庭電器與汽車都屬于新興行業(yè)，受到新需求的支撐而呈現(xiàn)大幅度成長(zhǎng)。此時(shí)購(gòu)買股票，瞄準(zhǔn)有實(shí)力的二三線股，無疑更能賺錢。這個(gè)道理就好比在“相撲”比賽中，無名的新興產(chǎn)業(yè)宛如在未來夢(mèng)想能成為“橫綱”（相撲比賽的冠軍大力土）的幾百名弟子，能夠進(jìn)入店頭市場(chǎng)的企業(yè)，就好像是幾千名力士中晉級(jí)為二段力士一樣，以后的“幕內(nèi)”或“大關(guān)”（日本相撲的一種大獎(jiǎng)）都必須經(jīng)過這個(gè)階段。因此未來的“橫綱”股將會(huì)從現(xiàn)在的二、三線股中產(chǎn)生，當(dāng)然投資二、三線股是一種從事冒險(xiǎn)的行為，“沒有風(fēng)險(xiǎn)就沒有收益”，如果對(duì)這種投資認(rèn)為沒有保障而感到擔(dān)憂，那么只有把錢存放在銀行了。認(rèn)準(zhǔn)了這個(gè)道理，邱永漢開始大舉投資股票市場(chǎng)，過了一年有余，周刊雜志便大寫特寫“兜叮有邱股”，投資家們把他捧為“股票神仙”。
　　股票投資的成功，使邱永漢賺到了后來做生意的本錢。為了生活上的穩(wěn)妥，他選擇了置業(yè)這一保值鐵律，首先在澀谷蓋了第一棟地下1層、地面4層總共130坪的小樓。以此為起點(diǎn)，他開始重視地產(chǎn)市場(chǎng)，從而把自己的事業(yè)引向更大規(guī)模發(fā)展。其實(shí)有經(jīng)濟(jì)頭腦的人，在現(xiàn)今任何一個(gè)時(shí)代，都會(huì)看到地產(chǎn)只會(huì)往上漲，并且是危機(jī)時(shí)的"最大防波堤"。因?yàn)橥恋刭Y源總是有限，增地或許能以造地、開發(fā)或填土來達(dá)到目的，卻不能像工業(yè)產(chǎn)品般大量生產(chǎn)。而有限的土地只要稍加利用，一般都會(huì)增加收入。其次，通貨膨脹也能助長(zhǎng)地價(jià)的上揚(yáng)。當(dāng)產(chǎn)業(yè)發(fā)達(dá)、購(gòu)買力增強(qiáng)時(shí)，通貨膨脹容易引發(fā)，不過產(chǎn)業(yè)衰退，政府濫發(fā)貨幣也會(huì)助長(zhǎng)通貨膨脹。這就是說，土地會(huì)把握所有機(jī)會(huì)隨時(shí)伺機(jī)漲價(jià)，所以購(gòu)買土地，再等土地漲價(jià)而去賺錢要比生產(chǎn)商品賺錢來得快。另外，股價(jià)因經(jīng)濟(jì)發(fā)展上漲時(shí)，地價(jià)會(huì)比股價(jià)漲得更高。而且股票的不穩(wěn)定因素多。整體來說，即使景氣時(shí)也有業(yè)績(jī)欠佳的公司或業(yè)績(jī)良好但欠缺號(hào)召力的品牌，而土地資源又極其有限，當(dāng)社會(huì)的財(cái)富增加時(shí)，地價(jià)就被推上去而呈現(xiàn)更高的價(jià)格。投資地產(chǎn)你注定會(huì)發(fā)財(cái)，這成了一條確定無疑的經(jīng)濟(jì)原則。運(yùn)用這一原則，邱永漢在以后的生活中就有了一個(gè)基礎(chǔ)，即使經(jīng)營(yíng)事業(yè)失敗，因?yàn)閾碛械禺a(chǎn)而往往使他起死回生，不至于一瓶不振。所以了解邱永漢的一生，我們必須重視他對(duì)地產(chǎn)市場(chǎng)的投資理念。
　　或許是因?yàn)樯缃幻娴臄U(kuò)大，邱永漢為了寫股票評(píng)論，曾親自拜訪過各種企業(yè)。與經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行過廣泛的交談之后，他發(fā)現(xiàn)了一個(gè)奇怪的現(xiàn)象，社會(huì)上好多實(shí)業(yè)人士，他們?cè)谧约旱臉I(yè)務(wù)范圍內(nèi)都是具有優(yōu)秀才能的人，但他們不是“通才”，甚至于他們的知識(shí)大都集中在自己的事業(yè)和商業(yè)對(duì)手上，除此之外，幾乎什么都不知道。然而社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展要求企業(yè)走集團(tuán)化經(jīng)營(yíng)之路，經(jīng)營(yíng)者需具備多方面的知識(shí)和機(jī)敏的頭腦。經(jīng)驗(yàn)表明，“經(jīng)營(yíng)事業(yè)，向不同業(yè)種的人們學(xué)習(xí)，比向同業(yè)種的人學(xué)習(xí)有用處。向同業(yè)種的先覺者學(xué)習(xí)，頂多只是步其后塵而已。而這先覺者之所以先覺，只是從其他不同業(yè)種的人們而來的靈感”。這種反差使得經(jīng)營(yíng)商業(yè)顧問，專門接受各種行業(yè)的咨詢成了當(dāng)時(shí)十分有前途的行業(yè)。第一位請(qǐng)他擔(dān)任顧問的是市村清先生，理研光學(xué)公司的老板。后來，他開設(shè)了法人組織的顧問公司，采用會(huì)費(fèi)制，加人者每月付5萬日元。誰知找他的人絡(luò)繹不絕，會(huì)員增至30家公司，他變成了每月收入150萬日元的顧問。